巨额估值
本次交易中，江粉磁材拟向领胜投资、领尚投资、领杰投资发行股份购买其合计持有的领益科技 100%的股权，交易作价 2,073,000.00 万元。本次交易完成之后，江粉磁材将持有领益科技 100%的股权，江粉磁材的实际控制人将变更为曾芳勤。
根据对交易标的的评估结果，领益科技 100%股权的评估值为 2,073,300.00万元，评估基准日的归属于母公司股东全部权益账面值为 272,757.23 万元，评估增值 1,800,542.77 万元，增值率 660.13%。
巨额利润承诺补偿
根据交易双方签署的《利润承诺补偿协议书》及其补充协议，补偿义务人承诺如本次重大资产重组的标的资产交割日在 2017 年 12 月 31 日前（含 2017 年12 月 31 日），则利润承诺期间为 2017 年度、2018 年度及 2019 年度；如本次重大资产重组的标的资产交割日在 2017 年 12 月 31 日后，则利润承诺期间为 2017年度、2018 年度、2019 年度及 2020 年度。如利润承诺期间为 2017 年度、2018年度及 2019 年度，领益科技 2017 年度、2018 年度、2019 年度实现的扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的净利润数分别为人民币 114,711.77 万元、149,198.11 万元和 186,094.62 万元；如利润承诺期间为 2017 年度、2018 年度、2019 年度及 2020 年度，领益科技 2017 年度、2018 年度、2019 年度、2020 年度实现的扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的净利润数分别为人民币114,711.77 万元、149,198.11 万元、186,094.62 万元和 224,342.65 万元。
业务协同的电子大航母战斗群
江粉磁材于 2015 年收购帝晶光电 100%股权，进入消费电子零部件产业链；江粉磁材 2016 年收购东方亮彩 100%股权，进一步增加了在消费电子零部件产业链的布局；江粉磁材本次收购领益科技 100%股权是在 2015 年、2016 年重组基础上的进一步产业整合，是对江粉磁材现有业务的拓展和进一步深化，有利于上市公司进一步拓展在消费电子零部件产业链的布局，增强持续盈利能力，实现与上市公司磁性材料、触控显示模组、精密结构件等业务的协同。
本次交易完成后，上市公司资产规模及业务规模将有较大增长，盈利能力得到增强，每股收益等指标得到提升，不存在因并购重组交易而导致即期每股收益被摊薄的情况；此外，通过本次并购，上市公司将进一步拓展其业务及服务范围，拓宽产品的下游客户领域，提升公司的综合竞争力。
动作迅速
领益科技从2017年初接触江粉磁材开始，到收购完成仅用了一年不到的时间。期间除了收购重组的工作快速推行外，其实双方的业务协同推进也同步在紧密进行中。
据李星从行业中了解到的信息显示，在双方进入实质性的合作阶段后，领益科技就已经快速的把东方亮彩的产能纳入到了订单管理中，把东方亮彩的业务快速引入到了领益科技的客户里面；另外，领益科技也把江粉磁材的磁性材料纳入了自己的物料供应环节，加工成成品供应市场。
我们都知道，领益科技几乎是围着苹果的代工企业开厂，不但是苹果手机与电脑的供应商，还是其它国际一流电子消费产品品牌企业的供应商。因此，领益把江粉磁材纳入旗下，几乎是把整个手机的大结构件全部拿下，成了一个真正的电子大航母战斗群。
手机报/李星
01月07日 18:14
